周三(6月19日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅下跌，現(xiàn)報2328美元/盎司附近。周二(6月18日)，黃金在跌向2300美元/盎司后逆轉走勢，并回升至2320美元/盎司上方。在最新美國數(shù)據公布后，基準10年期美國國債收益率維持在4.3%以下的負值區(qū)域，美元需求減弱，幫助黃金價格走高。原油市場今天上漲至六周高點，這對金屬市場也是一個利多的外部市場因素。

現(xiàn)貨黃金收漲0.42%，收報2328.89美元/盎司;COMEX黃金期貨漲0.65%，報2344.2美元/盎司;COMEX白銀期貨漲0.75%，報29.61美元。

周二，美國經濟數(shù)據暗示零售銷售報告低于預期，導致消費者支出受限，金價上漲。這引發(fā)了人們對美聯(lián)儲今年可能開始寬松周期的猜測。

美國商務部公布，5月份零售銷售數(shù)據較4月份有所改善，4月份數(shù)據雖然向下修正但未達標。美聯(lián)儲在上次會議上暗示當前的貨幣政策是合適的，這一數(shù)據重新點燃了投資者的降息希望。其他數(shù)據顯示，5月份工業(yè)生產有所改善，但4月份卻出現(xiàn)下調。

除了經濟數(shù)據，美聯(lián)儲官員也在新聞發(fā)布會上發(fā)表講話。紐約聯(lián)儲主席約翰·威廉姆斯表示，如果通貨緊縮進程繼續(xù)朝著美聯(lián)儲2%的年度核心通脹目標發(fā)展，利率將逐步下降。盡管他回避了有關9月份降息的問題，但他補充說：“我認為事情正在朝著正確的方向發(fā)展?！?/p>

里士滿聯(lián)儲主席托馬斯·巴爾金態(tài)度謹慎，稱他需要看到更多數(shù)據才能放寬政策。隨后，波士頓聯(lián)儲主席蘇珊·柯林斯表示，她不會因通脹數(shù)據好轉而興奮，并補充說現(xiàn)在還不是降息的時候。

新任圣路易斯聯(lián)儲主席阿爾貝托·穆薩勒姆表示，他需要看到通貨緊縮進程的演變，然后才會投票決定降息。他補充說，如果通脹停止，他贊成加息，盡管這不是他的基本預測。

盡管大多數(shù)決策者持中立立場，但美國國債收益率反映出投資者開始消化降息的影響。10年期美國國債收益率下跌6個基點，至4.219%。

芝加哥期貨交易所(CBOT)的數(shù)據顯示，交易員預計，通過2024年12月的聯(lián)邦基金利率合約，今年的利率將降低36個基點。麥格理集團經濟學家預計，得益于近期通脹回落，美聯(lián)儲將從12月開始放松貨幣政策，而非2025年第一季度。“廣度指標顯示出明顯改善，有利于通脹下降，”經濟學家David Doyle周二論及5月CPI報告時寫道，“這一改善，再加上勞動力市場更多混雜的信號，促使我們把FOMC放松政策的基本情景預測提前”。麥格理目前預計，第四季度，確切來說是12月份，將降息25個基點;之前預計在2025年第一季度。

由于看跌的頭肩形態(tài)仍在發(fā)揮作用，黃金價格呈中性或下行趨勢。盡管黃金在短期內上漲，但勢頭有利于賣方。

Fxempire獨立交易員和分析師Vladimir Zernov預測，黃金因交易員關注美國國債收益率回落，黃金上漲。從大局來看，黃金繼續(xù)在2295-2305美元/盎司的支撐位上方盤整。黃金價格需要突破50均線(2344美元/盎司)才有機會在短期內獲得可持續(xù)的上行勢頭;由于黃金/白銀比率保持在79附近，白銀繼續(xù)試圖突破29.50美元/盎司的水平。如果白銀價格穩(wěn)定在29.50美元/盎司以上，則將觸及最近的阻力位，即30.90-31.20美元/盎司區(qū)間。

根據世界黃金協(xié)會周二發(fā)布的一項調查，各國央行目前約占黃金總購買量的四分之一，而且該行業(yè)的需求可能在2024年保持強勁。

世界黃金協(xié)會的“2024年各國央行黃金儲備調查”結果顯示，81%的受訪者預計2024年各國央行黃金儲備總體將增加，19%的受訪者預計保持不變，無受訪者預計減少。這高于2023年的調查結果，該結果顯示，71%的人預計整體央行儲備將增加，28%的人認為將保持不變，1%的人認為將下降。這是自世界黃金協(xié)會于2019年首次啟動調查以來，預計儲備將增加的受訪者比例最高的一次。

當被問及他們是否預計央行將在2024年特別增加黃金儲備時，29%的人表示他們認為會，68%的人認為會保持不變，只有3%的人預計會下降。這也是自調查開始以來，對這個問題的肯定比例最高的一次。調查顯示，各國央行囤積黃金的最重要驅動力是作為“長期保值/通脹對沖”，42%的受訪者將其評為決策過程中的“高度相關因素”。調查結果表明，各國央行對黃金的長期需求可能保持強勁——這對金價是一個支撐因素。

以色列軍方批準對黎巴嫩發(fā)動進攻作戰(zhàn)計劃

英國《金融時報》報道稱，以色列軍方周二晚間表示，高級軍官已批準“在黎巴嫩發(fā)動進攻的作戰(zhàn)計劃”。人們越來越擔心，以色列和真主黨(Hizbollah)可能陷入全面沖突。

以色列軍方周二在一份聲明中說，為應對以黎邊境緊張局勢，以國防軍北方司令部司令戈爾丁和行動局局長巴西烏克批準了在黎巴嫩開展軍事行動的計劃，并在北方司令部進行了局勢評估。

自以色列和哈馬斯在加沙的戰(zhàn)爭開始以來，這個黎巴嫩激進組織和以色列軍隊幾乎每天都在交火，但上周雙方交火升級，伊朗支持的真主黨向以色列發(fā)射了數(shù)十枚火箭彈，此前以色列在空襲中擊斃了真主黨的一名指揮官。

另據黎巴嫩軍方消息人士說，以色列無人機周二空襲黎巴嫩南部村莊，造成一名平民死亡、九人受傷。

盡管沖突不斷加劇，導致黎巴嫩和以色列數(shù)萬人流離失所，造成人員傷亡，但雙方尚未陷入全面戰(zhàn)爭，美國正在通過外交努力推動局勢降溫。

然而，以色列官員一再表示，他們準備在沒有外交決議的情況下采取軍事行動。軍方周二表示，除了批準進攻計劃外，官員們還決定“提高戰(zhàn)場部隊的戰(zhàn)備狀態(tài)”。

在以色列宣布這一消息的幾個小時前，世界上武裝最強大的非國家組織之一真主黨發(fā)布了一段9分鐘的視頻，稱視頻是其無人偵察機在以色列部分地區(qū)(包括北部城市海法的港口)收集到的畫面。

6月5日，以色列總理內塔尼亞胡在以北部城鎮(zhèn)謝莫納一軍事基地視察時說，以方已準備好在北部對黎巴嫩真主黨采取“非常激烈的行動”。戈爾丁6月6日說，已完成對黎巴嫩真主黨發(fā)動大規(guī)模攻勢的部署。

黃金接下來如何交易?

FXStreet分析師Christian Borjon Valencia稱，由于看跌的頭肩形態(tài)仍在發(fā)揮作用，黃金呈中性至下行偏向。盡管金價近期有所上漲，但勢頭有利于賣方，這可以從相對強弱指數(shù)(RSI)中看出。

Valencia表示，如果金價跌破2300美元/盎司，下一個支撐位將是5月3日的低點2277美元/盎司，隨后是3月21日的高點2222美元/盎司。

若金價失守上述水平，那么將進一步下滑，賣家將關注頭肩目標2170美元/盎司至2160美元/盎司。

Valencia補充道，相反，如果金價延續(xù)漲勢并突破2350美元/盎司，關鍵阻力位將出現(xiàn)在6月7日周期高點2387美元/盎司，假如攻克該阻力，金價將挑戰(zhàn)2400美元/盎司。

此外，知名財經網站Economies.com周二稱，只要金價保持在2340.10美元/盎司，那么看空觀點仍然有效，目標位于2272.06美元/盎司。

【今日重點關注的財經數(shù)據與事件】

① 待定 2024陸家嘴論壇舉辦

② 14:00 英國5月CPI月率

③ 14:00 英國5月零售物價指數(shù)月率

④ 16:00 歐元區(qū)4月季調后經常帳

⑤ 22:00 美國6月NAHB房產市場指數(shù)

⑥ 次日01:30 加拿大央行公布6月貨幣政策會議紀要

【提醒】受六月節(jié)假期影響，美股周三(6月19日)休市一日，芝商所(CME)旗下貴金屬、美國原油期貨合約交易提前于北京時間6月20日凌晨2:30結束，股指期貨合約交易提前于北京時間6月20日凌晨1:00結束;洲際交易所(ICE)旗下布倫特原油期貨合約交易提前于北京時間620日凌晨1:30結束。